PG电子官方网站电子行业连接第二个季度成为二季度基金持仓市值占比第一大行业。从主动权柄基金调仓方一向看，电子也成为主动权柄基金二季度增配的首要目标之一。

　　正在基金司理看来，正在AI引颈的改进周期下，电子行业中半导体和消费电子板块的投资机遇尤为值得珍惜。

　　据天相合顾统计，按申万一级行业划分，全墟市主动权柄基金二季度重仓前十行业持仓占其股票比例合计74.80%，分袂为电子、医药生物、电力修筑、食物饮料、有色金属、汽车、通讯、家用电器、呆滞修筑、国防军工。此中，电子已连接第二个季度为基金第一大持仓行业PG电子官网，环比提拔3.67个百分点。

　　从持仓改观而言，主动权柄基金合座的调仓目标与二季度行业涨跌幅拥有较强的正联系性。相较于一季末，主动权柄基金二季度增配了通讯、电子、家用电器等行业。而正在主动权柄基金前十大重仓股中，龙头立讯精巧跃升为第三大重仓股，也是二季度公募增持市值排名第一的个股。

　　另据信达证券统计，以大凡股票型、偏股搀杂、平均搀杂及机动摆设搀杂为样本，截至本年二季度末，A股电子行业摆设比例为15.6%，处于2018年今后的最高处所，位居全墟市第一，摆设比例环比第一季度提拔3.7个百分点电子，超配比例达5.5%。

　　全体来看，元件板块、板块、板块，以及光学光电子板块、电子化学品板块的机构持仓市值占比均展示环比提拔PG电子官网，此中消费电子板块和元件板块提拔幅度最大。

　　譬喻，银河改进生长二季度首要投资目标为硬科技范围，时期减持估量机板块，进一步增持板块。最新前十大重仓股中，除了一只估量机软件个股，大局部为电子行业个股。半导体板块的长电科技、圣国股份、兆易改进、中芯国际、中微公司、寒武纪-U，元件板块的北方华创、海光消息。

　　与一季度末比拟，兴全合润前十大重仓股中有4只发作蜕化，新进、水晶光电、巨化股份、为前十大重仓股；兴全合宜搀杂的前十大重仓股中则新进、高伟电子、。

　　富国体裁强健二季度也扩充了消费电子和半导体的持仓，首倘若基于对某手机龙头家当链以及AI运用于可穿着修筑的生长预期而买入。与上季度比拟，恒玄科技、均为二季度新进前十大重仓股。

　　另表，中国科技改进正在二季度增持了端侧AI联系的消费电子联系资产。此中，增持近50%，由一季度末的第九大重仓股跃升为第四大重仓股电子。中国改进前沿、中国时期前沿二季度重心摆设正在半导体、消费电子、人为智能、信创国产化、卫星互联网为代表的数字经济目标，加仓了少少受益于大模子的AI算力和消费电子个股。

　　瞻望后市，不少基金司理看好电子行业苏醒行情，越发是半导体和消费电子板块的投资机遇。

　　银河改进生长基金司理郑巍山暗示，本轮半导体家当的库存周期基础演绎较充满，除了手机、PC或存正在季度性补库机遇表，其他机灵物联(AIOT)、家电PG电子官网电子、车等或处于平缓消化清静缓太甚的形态。总体来说，行业仍然见底，目前或处于上行周期初始阶段。目前，首要看好半导体三个目标。第一个是半导体周期苏醒家当链，固然下游需求露出弱苏醒趋向，但半导体行业触底向上势头不会变；第二个是国产替换家当链，国产替换家当链仍然存正在较大起色空间;第三个是AI家当链，改进是驱动半导体家当起色永久源动力。

　　易方达基金司理成曦暗示，2023年闭今后，中国半导体出卖额克复正拉长，目前处于苏醒初期，首要由消费侧需求（如手机和可穿着修筑）驱动。2024年上半年已观看到终端需求向半导体中游事迹传导的趋向，同时也需求体贴下半年工业侧需求苏醒环境。其次，从结余技能来看，2024年下半年半导体板块希望告终利润修复，首要得益于芯片价值企稳、涨价预期以及出货量拉长带来的产能诈欺率提拔。再次，的强大本领进步，比如苹果公司正在6月份推出的AI智能化体例等，预示智内行机和消费电子墟市或将迎来新一轮的改进周期，希望抬升科技生长派头的危机偏好。

　　泓德基金副总司理王克玉以为，过去一个阶段电子终端出卖正在新产物推出叠加换机周期的拉动下告终了很好的出卖环境，产物技能的提拔也将陆续提拔其逐鹿力和结余秤谌。

　　另表，嘉实基金司理刘杰也暗示，半导体对应修筑电子、质料、零部件等闭头，重点是国产化。从2021-2023年起源电子，整体国内半导体投资正在陆续提拔，国产替换加快。AI海潮的驱动下，又进一步引发底层硬件的需求，半导体希望迎周期与生长共振机缘。PG电子官网电子成基金二季度第一大持仓行业着名基金主动调仓换股